السوق السعودي: اليوم بداية اكتتاب الأفراد في 4.5 مليون سهم من أسهم شركة "تكوين المتطورة للصناعات"

يبدأ اليوم الإثنين الموافق 16 يناير 2012، الاكتتاب العام المخصص للأفراد في 4.5 مليون سهم من أسهم شركة تكوين المتطورة للصناعات "تكوين"، كأول اكتتاب في عام 2012.

يذكر أن العام الماضي شهد أربعة اكتتابات على كل من شركات المتحدة للإلكترونيات "إكسترا" و"الاتصالات المتكاملة" و"اتحاد مصانع الأسلاك" و"أسمنت حائل".

ويقدر عدد الأسهم المطروحة للاكتتاب بـ 9 ملايين سهم (30 % من رأسمال الشركة)، بسعر 26 ريالا للسهم الواحد، والمحدد على طريقة سجل بناء الأوامر، وتم تخصيص 50 % فقط من الأسهم المطروحة للمكتتبين الأفراد السعوديين.

وتدوم فترة الاكتتاب لـ 7 أيام إلى الـ22 يناير 2012.

وكانت شركة مورغان ستانلي السعودية المستشار المالي ومدير سجل اكتتاب المؤسسات ومتعهد تغطية الاكتتاب المساعد لشركة "تكوين" أتمَّت مرحلة بناء سجل الأوامر بنجاح، وبلغت نسبة التغطية نحو 234 % والتي كانت متاحة للمؤسسات المكتتبة.

معلومات عن الشركة

شركة تكوين المتطورة للصناعات شركة قائمة، تأسست عام 1993، عندما تم إنشاء فرع مؤسسة باسم مصنع العثمان للمنتجات البلاستيكية على يد مؤسسها محمد عبدالله زيد العثمان برأسمال قدره مليون ريال.

في عام 2000 تحولت الشركة إلى شركة ذات مسؤولية محدودة برأسمال يبلغ 32 مليون ريال، وغيرت اسمها إلى شركة العثمان للمنتجات البلاستيكية "بلاستيكو"، قبل أن تتحول في عام 2010 إلى شركة مساهمة مقفلة وتم تعديل اسمها لتصبح شركة "تكوين المتطورة للصناعات".

واستحوذت الشركة في بداية عام 2010 على شركتين أخريين في نفس الصناعة هما "ألتراباك" و"ساف" ورفعت رأسمالها إلى 300 مليون ريال على أثر ذلك، وتتخذ حاليا مدينة الخبر السعودية مقراً لها.

تعتمد الشركة على شراء خامات الإنتاج من "سابك"، حيث تشتري البولي إيثيلين والبولي بروبيلين والبولي ستايرين والـ PET ومن ثم تقوم بتحويل هذه اللدائن إلى منتجات بلاستيكية استهلاكية.

تنقسم أنشطة الشركة إلى ثلاثة قطاعات رئيسية:

1- القطاع الأول: التغليف البلاستيكي وذلك من خلال مصنع التغليف البلاستيكي بالأحساء.

2- القطاع الثاني: إنتاج عبوات التغليف البلاستيكية، من خلال مصنع عبوات التغليف البلاستيكية في جدة "مصنع ألتراباك"، ويتخصص في إنتاج القوالب البلاستيكية بسعات تراوح بين 330 ميليلتر و2.25 لتر، ويركز على البيع لشركات تعبئة المرطبات التي تشمل المياه المعدنية، والمشروبات الغازية، وشركات تصنيع الألبان والعصائر في المملكة العربية السعودية والشرق الأوسط وشمال إفريقيا.

3- القطاع الثالث: إنتاج الأقمشة غير المنسوجة من خلال مصنع الأقمشة غير المنسوجة في الأحساء "ساف"، حيث يقوم بتصنيع الأقمشة غير المنسوجة بتقنية ( Spunmelt ) وذلك لأسواق القطاعين الطبي والصحي، وتبلغ قدراته الإنتاجية نحو 28 ألف طن من الأقمشة غير المنسوجة التي تباع لعملاء القطاع الطبي حول العالم.

وتخطط الشركة حسب نشرة إصدارها لإضافة آلة تشكيل جديدة لمصنع "ألتراباك" في جدة وإضافة ثلاث آلات جديدة في مصنع التغليف البلاستيكي بالأحساء لتصنيع عبوات ( PET )، بالإضافة لخط إنتاج ثالث جديد لتصنيع الأقمشة غير المنسوجة في عام 2013، وذلك لزيادة الإنتاج من هذه الأقمشة بنسبة 50 %، مشيرة إلى أن هذه التوسعات سيتم تمويلها من مصادر الشركة الذاتية بالإضافة إلى قروض ممنوحة من قبل صندوق التنمية الصناعية والبنوك التجارية.

وتسعى الشركة حسب نشرة إصدارها إلى الانتهاء من توسيع المبنى الخاص بخط الإنتاج الثالث للأقمشة غير المنسوجة في مصنع ساف بحلول شهر سبتمبر 2012، متوقعة بدء الإنتاج التجاري للخط بداية عام 2013.

وفيما يلي جدول يبين الطاقة الإنتاجية وعدد الموظفين ونسبة السعودة في كل مصنع من المصانع.

بيانات المصانع 2010
المصنع	الطاقة الإنتاجية	عدد الموظفين	السعودة
شركة تكوين (مصنع الأحساء) (طن)	34012	301	22 %
ألتراباك (مليون وحدة)	1235.6	28	25 %
ساف (طن متري)	28000	165	41 %

معلومات الشركة
الشـــركــة	شركة تكوين المتطورة للصناعات "تكوين"
الســــــوق	سوق الأسهم السعودي
مجال عمل الشركة	تصنيع وبيع منتجات التغليف البلاستيكية غير المنسوجة
حالة الشـــركة	قائمة
رأسمال الشـركة	300 مليون ريال

وتعد شركتا "العثمان القابضة" و"عبدالرحمن صالح الراجحي وشركاءه" المالكين الرئيسيين للشركة.

الملاك الرئيسيون لـ"تكوين" بعد الاكتتاب
الملاك	عدد الأسهم (مليون)	النسبة
شركة العثمان القابضة	15.25	50.82 %
شركة عبد الرحمن بن صالح الراجحي وشركاؤه	4.19	13.99 %
خالد بن عبد الرحمن بن صالح الراجحي	0.72	2.39 %
عبد الله بن محمد بن عبد الله العثمان	0.42	1.40 %
عبد المحسن بن محمد بن عبد الله العثمان	0.42	1.40 %
الجمهور	9.00	30.00 %
الإجمالي	30.00	100.00 %

معلومات الاكتتاب
عدد الأسهم المطروحة	9 ملايين سهم
ســــعر الإصدار	26 ريالا للسهم
حجم الإصدار	234 مليون ريال
المؤهلون للاكتتاب	المواطنون السعوديون والمؤسسات المكتتبة
الحـــد الأدنى للأفراد والمؤسسات	10 أسهم للأفراد – 100 ألف سهم للمؤسسات
الحـــد الأعلى للأفراد والمؤسسات	250 ألف سهم – المؤسسات لم يحدد
تاريخ الاكتتـــاب	2012-1-16 إلى 22-1-2012
موعــد التخصيص	29 يناير 2012
إعادة فائض الاكتتاب	29 يناير 2012
ملاحظات	سيتم توزيع حصيلة الاكتتاب بعد خصم مصاريف الطرح على المساهمين البائعين، على أساس تناسبي ولن تستلم الشركة أي جزء من أموال الطرح

معلومات إضافية
المستشار المالي ومتعهد التغطية المساعد ومدير سجل اكتتاب المؤسسات		شركة مورغان ستانلي السعودية
مدير الاكتتاب ومتعهد التغطية		شركة الأهلي كابيتال
متعهد تغطية مساعد		شركة الرياض المالية
الجهات المستلمة		بنك الرياض – ساب – سامبا – البنك الأهلي – مصرف الراجحي – العربي الوطني – السعودي الفرنسي – السعودي الهولندي
استخدام حصيلة الاكتتاب		إلى المساهمين البائعين

الأداء المالي للشركة

خلال عام 2010 حققت الشركة إيرادات قدرها 608.8 مليون ريال، قياساً بإيرادات قدرها 494.6 مليون ريال حققتها خلال عام 2009، فيما بلغت أرباحها الصافية خلال عام 2010 ما قدره 70.4 مليون ريال، مقابل أرباح قدرها 59 مليون ريال حققتها خلال عام 2009، كما يوضح الجدول التالي:

قائمة الدخل السنوية
الفترة	2008	2009	2010
الايرادات (مليون ريال)	504.6	494.6	608.8
تكلفة الإيرادات (مليون ريال)	( 423.4)	( 384.4)	(481.1)
هامش الربح الإجمالي	16 %	22 %	21 %
صافي الربح (مليون ريال)	43.3	59.0	70.4
عدد الأسهم (مليون سهم)	30	30	30
ربح السهم (ريال/للسهم)	1.44	1.96	2.35

وارتفعت أرباح الشركة خلال التسعة أشهر الأولى من عام 2011 بنسبة 14 % وصولاً لـ 53.3 مليون ريال قياساً بأرباح قدرها 51.3 مليون ريال حققتها خلال نفس الفترة من عام 2010، كما يبين الجدول التالي:

تطور الأرباح خلال عام 2011
الفترة	سبتمبر 2010	سبتمبر 2011	التغير %
الإيرادات (مليون ريال)	461.1	527.3	+ 14 %
صافي الأرباح (مليون ريال)	51.3	53.3	+ 4 %
عدد الأسهم (مليون)	30	30	--
ربح السهم (ريال/للسهم)	1.71	1.78	+ 4 %

وعلى صعيد الميزانية، فقد بلغت موجودات الشركة في يونيو الماضي 779.5 مليون ريال، بينما بلغت حقوق المساهمين 378.4 مليون ريال، لتبلغ القيمة الدفترية للسهم الواحد 12.6 ريال، كما يوضح الجدول التالي:

الميزانية
الفترة	2008	2009	2010	يونيو 2011
الموجودات (مليون ريال)	696.5	719.2	729.3	779.5
المطلوبات (مليون ريال)	454.2	438.4	386.6	401.2
حقوق المساهمين (مليون ريال)	242.3	280.8	343.2	378.4
رأس المال (مليون ريال)*	33.7	33.7	300	300
القيمة الدفترية (ريال/للسهم)	8.1	9.4	11.4	12.6

* في عام 2010 قرر الشركاء زيادة رأس المال إلى 300 مليون ريال عن طريق تحويل 14.9 مليون ريال من الاحتياطي النظامي، 37.1 مليون ريال من دفعة مقدمة من الشركاء، و149.6 مليون ريال مساهمة من المساهمين، و64.7 مليون ريال من الأرباح المستبقاة